torsdag 26 mars 2015

Bortom vansinne

Ett par saker, i stressad tillvaro

I skrivande stund har guld brutit 1200 usd och avståndet till de obehagliga nivåerna växer. I mångt och mycket hänger det ihop med att usd rekylerar efter uppgångsperioden. 5% försvagning på usd (såsom USD/EUR från 1.05 till 1.10) motsvarar ju närmare 60 usd motiverad uppgång för guld. Intressant blir att följa sådant som 50 dma. I bakhuvudet finns att vi går mot senvår och sommar. Jag äger lite PM aktier, mycket metall men är inte jättesugen att hoppa på detta tåget just nu. Man kan säga att jag känner att jag missat upprekylen och inte är övertygad om att detta kommer hålla i sig. Samtidigt förstår jag de som väljer att ligga kvar med innehav man redan äger. Mycket handlar nog om ev generell börsnedgång får USD att vända uppåt igen eller inte.

Igår redovisade Crius Energy för andra kvartalet i rad ett mycket stabilt resultat som väl underbygger utdelningen. MEN, bolaget har varit en bra vinnare för mig med kombination av 35% värdestegring och hög månadsutdelning. Igår tog jag därför hem vinster på allvar i denna rätt illikvida aktie.

Även mitt andra utdelningsbolag, säkrare Dream Global har gett mig kombination av bra kurstillväxt på närmare 10% och hög månadsutdelning.

Summerat fortsätter jag bygga likviditet på säljtillfällen. Duktigt folk jag läser påpekar att börserna varit starka och att allmän lite större rekyl inte är otänkbar framöver. Jag har haft en mycket bra inledning på 2015, något jag inte varit så bortskämd med senaste åren och jag tycker mig ha råd att spela lite säkrare nu. Att i lugn och ro kunna sitta och fundera över vilka bolag och sektorer man vill äga och följa dessa en tid i väntan på svagare börs är skoj men kräver lite disciplin. Men jag köpte faktiskt lite aktier i ett nytt bolag som jag kan komma göra till nytt storinnehav kommande månader. Har dock som sagt ingen brådska i ett börsklimat där min högsta prioritet är att inte förlora pengar.

Större innehav just nu är: Pan Orient, Dream Global och Canacol. Största innehav är cash.

RED: Helt ute ur Crius, ser att det är kanadensiskt TV inslag som varit katalysator för uppgången. Rapporten var bra i och med att det var ännu ett bra kvartal men det var sämre än kvartalet innan så det är nog TV inslaget som gjort bolaget hett. Jag är jättenöjd med placeringen oavsett om det blir återinträde eller ej i framtiden. Just rapporterna är de tillfällen jag ser som farligast med bolaget och en sak jag uppskattar efter att dom negativt för ett år sedan överraskade marknaden, var just att dom då överraskade. Inget hade läckt i detta illikvida bolag, det hade jag märkt.

lördag 21 mars 2015

DI uppmärksammar OnePlus One telefonen

http://www.di.se/artiklar/2015/3/19/hans-miljardmobil-utmanar-apple/
(ja det är löjligt att rubrikerna ALLTID blir variant på "Apple dödare", Apple är ett koncept för folk som vill vara inlåsta i ett visst system & märke och dom styrs inte av prestanda eller pris, speciellt inte då dom ofta inte köper telefonen utan genomför låneköp/avbetalning som en omistlig del av kreditekorrhjultillvaron med evigt arbete och höga fasta de facto amorteringar/räntor/avbetalningar dvs precis det jag skyr som pesten)

Jag har ju bloggat en hel del om den förra året och jag kan bara kort säga att det var ett mycket bra köp, kan bara tänka på en uppenbart dålig sak och det kommer rättas till med nästa version (OnePlus Two?), det är bristen på förmåga att ta emot låga 4G LTE frekvenser i Europa (finns ingen EU optimerad variant på ettan). Rent praktiskt är det den 4G utsändning som är bra på att färdas långa sträckor och ge täckning även utanför storstad samt inne i t.ex bussar.

Den bristen är skäl nog att nu inte köpa innan nästa version kommer (till sensommaren 2015) men jag måste säga att jag är jättenöjd med köpet jag gjorde under sensommaren 2014 även med den bristen.

Idén att skippa marknadsföring och återförsäljare och tack vare det kunna leverera en topp prestanda mobil för halva priset (olåst) passar oss jättebra. Jag gillar inte varianterna med hyrköp och jag vill kunna använda telefonen med annat SIM kort utomlands och jag ser ingen vits i att betala dubbelt så mycket för att Kinnevik och Telia ska kunna redovisa jättevinster. Däremot gillar jag att ha en telefon som avviker från de flesta andras.

fredag 20 mars 2015

Kyle Bass

En av de intressantaste hedgefondförvaltarna i mitt tycke. Tittar på de intervjuer/presentationer jag kommer över, här är en:


Inga tendenser till Häxrekyl

De som varit med ett tag vet att detta varit typ 90% ig sannolikhet eller mer. Men vi hamnade mitt i en "reversal" och allt går upp. För mig var det Pan Orient och Dream som drev portföljen till 2015 högsta igår och idag är det Canacol vars rekyl inte blev speciellt långvarig, upp 6% idag. Vad gäller POE så noterar jag att storsäljaren blev av med mkt aktier igår. Han ligger kvar och blockerar på 1.5 och min förhoppning är att vi blåser på bra när han väl släpper taget om aktien.

Vad som är värt att komma ihåg är att vår portöljutveckling också eldas på av att S+mp ju inte precis ökar förtroendet för SEK, dvs valutavinster uppstår när SEK faller. Gammal klassisk socialdemokratisk politik m.a.o inkompetens kombinerat med nedskrivning av valutan. Det borde kunna tillta framöver, 7 SEK/CAD känns inte osannolikt.

Intressant läsning från bloggrullen

Colombia är ju inte precis mina normala jaktmarker men nu äger jag Canacol Energy som fjärdeinnehav så jag läser och lär...

Vad gäller Canacol så kom det rekyl igår, jag sålde som högst på 3.11 och hade lite ångest om jag skulle sälja mer om den fortsatt. Det betyder att jag nu avvaktar för att se om möjlighet dyker upp att köpa tillbaka "de jag sålde billigast".

Nåväl, länken är här:

torsdag 19 mars 2015

EU?

Arabvärlden beter ju sig nu som ett gäng på en skolgård som i ring står och sparkar på en enda elev med namn Sverige.

Min fråga är vad EU medlemskapet är värt när vi får noll solidaritet? Eller tycker dom som alla vi andra att Wallström är så inkompetent att Sverige får skylla sig själv?

EU? Hallå??

Och "Palestina" för den delen... Et tu Brute?

Kvinnan är ju rik som ett troll efter närmast skattefri tjänstegöring som internationella politiker och fackbossar fixar åt sig själva. Klart hon inte behöver bekymra sig som de som blir uppsagda i exportindustrin futtigt gör när dom blir uppsagda pga bristande order och troligen i framtiden, företag som undviker Sverige pga Wallström och mp inflytande. Av rimligen, för alla, uppenbara skäl.

Margot Wallström har lämnat de lukrativa EU-åren bakom sig.
När hon nu gör comeback i svensk politik – har hon miljoner säkrade på banken.
Enligt Dagens industri har utrikesministern dragit in 23,5 miljoner kronor efter skatt.

Intressant inlägg från Nisse vid JF som väl är den i "våra kretsar" som bäst kan bedöma hur illa Wallström ställt till det. Låter rätt eländigt, jag gissar vi tämligen säkert kan säga att detta kommer leda till jobbförluster för exempelvis Volvo Lastvagnar. Det är en klar nackdel för bolag att ha huvudkontor i Socialdemokraternas Sverige. Rimligen måste många bolag titta över den riskbilden, priset börjar bli för högt.

Som alla nog vet har JF mycket goda förbindelser med många av länderna i Mellanöstern(t ex via kungahusen i Jordanien o Bahrain), dock inte Saudi. Blamage eller klantashlighet på kvalificerad nivå från landets utlandskontaktschef vållar nu omfattande skador och senaste sekvensen här - visumvägran till svenska affärsfolk till Saudi (sannolikt följt av d:o till UAE och flera länder i den gruppen) är nog bara början till försvårade/kraschade affärer med ett antal länder i 40-gruppen (Mellanöstern, Nordafrika, muslimska övriga länder). Det försprång Sverige nyss skaffat sig via erkännandet av Palestina är nu bortsopat. Bolagsledningarna i flera storbolag som t ex LKAB, SCANIA, VOLVO, Skanska, Ericsson har ikväll uttryckt sin stora oro.
Sveriges Utrikesminister har inte bara klampat i "det blå skåpet" utan gjort det värsta man kan göra i regionen - visat total respektlöshet och varit maximalt oödmjuka - mellanösterns viktigste symboler - mot de länder och deras kulturer man vill göra affärer med.
Statsministern säger upprepade gånger ikväll "Sverige vill snabbt ha bra relationer med Saudi o UAE" men JF kan garantera (och det är det viktiga) DET VILL INTE SAUDI och UAE nu ha. Sverige har gjort bort sig totalt. Det enda som omgående skulle rätta till detta och hindra mycket omfattande konsekvenser är att statsminsitern OMGÅENDE bytte utrikesminister. Sådant språk förstår Saudis statsledning. Och därmed skulle hela "affären" få ett snabbt och definitivt slut.


Utrikesdepartementet hävdar att Wallström efter Israel, Ryssland och hela muslimska världen INTE har siktet inställt på att förolämpa och isolera Kina, fan tro't..


Din utrikesminister har kallat straffmetoder i Saudiarabien för medeltida. Nästa vecka åker du till Kina. Där avrättades över tusen personer förra året, enligt Amnesty. Är det också ett medeltida rättssystem?
– Nej, vi kommenterar Kina… Vi har haft, och det har Sverige haft sedan länge, uppfattningar om yttrandefrihet och andra mänskliga rättigheter i Kina. Det har vi gett uttryck för, men det är det som gäller.
Men det är inget medeltida rättssystem?
– Nej.
I dag kom också beskedet om att totalt 57 stater, nästan hela den muslimska världen, slutar upp bakom kritiken mot utrikesminister Margot Wallström på samarbetsorganisationen Organisation of Islamic Cooperations (IOC) webbplats.
"I sitt yttrande förödmjukade Wallström Saudiarabien och dess sociala normer, juridiska system och politiska institutioner", står det i uttalandet, enligt TT.

"Mycket allvarligt"

En näringslivsrepresentant, som har bjudits in av regeringen till kvällens möte, betecknar läget som "mycket allvarligt".
– Det är nu ännu mer allvarligt än det som näringslivet varnade för. Inget svenskt företag - oavsett bransch - kommer att få tillträde till den saudiska marknaden. Det innebär att handeln hotas på en nyckelmarknad i Mellanöstern, säger näringslivsföreträdaren.
Efter beskedet om att Saudiarabien stoppar affärsvisum för svenska affärsmän befarar nu näringslivet att andra Gulfstater följer efter.
– Tyvärr kan vi inte utesluta den risken, säger uppgiftslämnaren.

Med detta står det klart att S och Wallström inte ens är konsekventa i sitt förstörande av svenska arbetsplatser. Det finns inget moraliskt högtstående i detta sorgliga.

onsdag 18 mars 2015

19.00 sv tid kommer FED beskedet om "patient" ordets vara eller inte vara...

Min åsikt kvarstår, jag tycker det som händer ikväll och på fredag fyller mig med avsmak och jag vill helst inte gambla mer än nödvändigt på utfallet. Dvs utgångsläge hög likviditet och möjligen handla på ev* kraftig svaghet men först efter en rejäl dos av patience... och helst inte förrän bra bit in på fredagen.

(*vi kan ju se mkt kraftiga uppgångar i guld och aktier om FED väljer avvakta, kort sagt det är upp till var och en att gambla om dom vill, jag försöker minimera det hela genom förhöjd likviditet.).

RED 18.45: Hyggligt starka råvaruaktier med favoritrepris i Canacol upp 8% till idag och nytt ATH i Crius även idag. Guld visar mer styrka än vad jag vågat hoppas på. Man undrar om det signalerar något.

RED 2: Ordleken är över. Resultatet blev en trigger för short covering i Euron och Guld med tillhörande rekyl i dollar. Frågan är hur länge det håller i sig. Jag kommer se detta som möjlighet att ytterligare öka likviditet löpande. Jag handlar ingenting.

RED 3: Blev väl en ganska bra dag för de flesta misstänker jag. Frågan är hur länge nuläget håller i sig. Lyftet i min portfölj stod Canacol för med dryga 12% upp (efter nära 10% upp igår), Crius 3.5% på toppen av flera dagar med ATH och Dream gjorde för sin typ av bolag respektabla 1.5%. Aktien som inte hängde med var Pan Orient men det är ju typen av aktie som behöver att nya köpare upptäcker den för att bryta ut, alternativt borresultat. Guld på 1173 i skrivande stund vilket betyder att vi kommit ifrån riskerna med att bryta den där viktiga 1132 gränsen för tillfället. Det borde finnas hygglig chans att sentimentet håller i sig ett tag och då även över häxfredagen, detta då förväntningarna på dollarn sjunkit i närtid baserat på att räntehöjning nu väntas i september istället för juni.

Om någon känner till någon rek eller liknande som ligger bakom Canacol's snabba tvådagarsuppgång så vore jag tacksam att få reda på det. Jag har tagit lite vinst men inte jättemycket då uppsidan känns så uppenbart stor när kontrakten är igång vid årsskiftet. Resultatet är att jag idag är på high igen för 2015 samtidigt som jag är väldigt likvid med ca 35%. Om något känns det som att målet är att ytterligare öka den siffran om börsen fortsätter upp. Vem vet... kanske kan jag lyckas bli så likvid att jag (nästan...) kan ta semester från börsen den där veckan vi ska till England inom kort...

tisdag 17 mars 2015

Canacol lyfter av okänd anledning...

jag har idag hastigt och lustigt gått från att ha snittat ner till att ta vinst. +10% är tillräckligt för att göra dagen lyckad för mig. Nytt ATH i Crius igen bidrar också.

Bekvämt läge när det är så här som i Canacol och Crius. Min taktik om det går ner igen är att jag nu har utrymme att snitta ner, går det upp vidare så tar jag fortsatt lite vinst (och skapar utrymme att vid rekyl köpa tillbaka de första jag tog vinst på "för tidigt", ni har hört detta "konservativa tugget" tidigare).

Canacol och Crius är ungefär lika stora på 3e och 4e platsen i portföljen, 1 och 2 är Dream Global och Pan Orient. Dream rör sig sällan tillräckligt för att motivera trading (man tenderar bara missa månadsvisa utdelningen...) och POE är en för illikvid aktie, mer typen att man får vänta på nyhet för att något ska hända. Å andra sidan räknar jag inte heller med att POE har så mkt nedsida med hela börsvärdet drygt i kassan och återköpsprogram. (fotnot, om någon tänker bjuda på POE, lägg inte högre bud än 1.45, det finns fler säljare än vad ögat visar, bättre vara snål och tålmodig)

Likviditeten är för tillfället stor medans jag bl.a väntar på vad resten av veckan ska innebära för guld och PM aktierna. Imorgon är det dags för FED och det är då som sagt för de flesta ett lotteri vart dessa skickar speciellt PM aktierna beroende på ordet patience vara eller inte vara. Det används faktiskt datorer för att snabbplöja texterna när dessa släpps och på så sätt köpa/sälja före vad vi dödliga hinner reagera.

Min gissning är att ordet är borta men att det kombineras med förmildrande andra ord bla bla om att man kommer titta mkt noga på data innan man höjer räntan bla bla osv. Viktigaste budskapet tycker jag dock är att detta för de som inte har insiderinfo (ingen investmentbank nämnd, ingen glömd) är ett tillfälle som är ovanligt riggat mot småsparare och därför något jag historiskt borde ha tittat på från sidan redan tidigare (ja sånt här FED elände kommer ju alldeles för regelbundet i olika former även om denna gången ser mer elakartad ut än vanligt).

måndag 16 mars 2015

Crius Energy gör återigen 52 veckohögsta

Jag har tagit lite vinst, inkl idag på 5.9 - 5,95 men tror rapporten blir bra, den som lever får se.